Мультфильм о маленькой лошадке из шариков по имени Лошарик, который умел очень хорошо выступать в цирке. Его создал начинающий дрессировщик. Однако «коллеги» Лошарика — звери, выступающие в цирке, постоянно над ним насмехались и обвиняли его в том, что он — ненастоящий артист, из-за чего отказывались с ним выступать. Дрессировщик Лошарика очень страдает из-за того, что Лошарика невзлюбили, и вынужден попрощаться с ним. После этого Лошарик уходит из цирка…